Nfa-forex-transaction-regulatory-guide

Nfa-forex-transaction-regulatory-guide

Dikelola-forex-account-uk
Insentif-stock-options-non-public-company
Options-trader-average-income


Moving-average-of-nifty Perdagangan-game online-item Bagaimana-untuk-menambahkan-bergerak-rata-dalam-excel-chart Software-engineer-stock-options Jbl-stock-options Intraday-trading-strategies-for-options

Transaksi Forex. Panduan Regulasi Transkripsi 1 Transaksi Forex Panduan Regulasi Revisi 2015: Diperbaharui untuk memasukkan amandemen ke Perda 301, Persyaratan Keuangan NFA Bagian 1, 13 dan 14 Peraturan Kepatuhan NFA 2-38 dan 2-48 Pemberitahuan Interpretasi: Aturan Kepatuhan NFA 2-10 : Alokasi Pesanan Eceran Ritel Forex untuk Beberapa Akun dan Pemberitahuan Interpretasi: Aturan Kepatuhan NFA 2-4 dan 2-36: Larangan Penggunaan Mekanisme Pendanaan Elektronik Tertentu. Maret 2015 2 Daftar Isi Pendahuluan. 1 Pendaftaran 2 Counterparties. 2 Orang Terkait. 2 Memperkenalkan Entitas. 2 Manajer Akun. 2 Operator Kolam Renang. 3 Anggota Tunduk pada Persyaratan Forex. 4 Meminta Pelanggan. 5 Informasi Pelanggan dan Pengungkapan Risiko. 5 Komunikasi dengan Materi Umum dan Promosi. 6 pesanan pelanggan 8 Mengelola Akun Pelanggan. 8 Transaksi yang Mengimbangi. 8 Penyesuaian Harga. 8 Harga Slippage. 9 Pembiayaan Elektronik Akun Pelanggan Pembukuan dan Pelaporan Pernyataan Pelanggan Pengawasan Dues Simpanan Keamanan Persyaratan Keuangan Persyaratan Modal FDM Perhitungan Modal Bersih Buku dan Catatan Keuangan Pengendalian Internal Keuangan Persyaratan Pelaporan Valuta Asing Program Anti Pencucian Uang Mengembangkan Kebijakan, Prosedur, dan Pengendalian Internal Persyaratan Lain Pengadaan Bulk Atau Likuidasi Bulk Assignments and Transfers. 31 3 Bulk Liquidations Records Ceasing Business Persyaratan Umum Aturan Privasi Business Continuity and Disaster Recovery Plan Lampiran 1: Aturan Forex NFA yang dipilih Lampiran 2: Pemberitahuan Interpretasi NFA Lampiran 3: Sumber Tambahan Lampiran 4: Sumber Informasi Tambahan 4 Pendahuluan Undang-undang Bursa Komoditi ) Memberikan yurisdiksi Commodity Futures Trading Commission (CFTC) atas transaksi pertukaran mata uang asing berjangka waktu off-thecounter atau OTC) serta transaksi mata uang asing tertentu yang ditawarkan atau dimiliki oleh pelanggan ritel. Berdasarkan Undang-undang tersebut, hanya entitas yang diatur tertentu yang dapat menjadi counterparty terhadap perdagangan valuta asing ini dengan pelanggan ritel. Entitas yang diatur ini adalah pedagang sekuritas berjangka terdaftar terdaftar (FCM) dan Agen Perdagangan Valas Ritel terdaftar (Registered Merchandise). Semua transaksi berjangka dan opsi valuta asing lainnya dengan pelanggan ritel A.S. tidak sah kecuali dilakukan pada atau tunduk pada peraturan bursa yang diatur. Sebelum melanjutkan, Anda harus memahami dua istilah yang akan kami gunakan di seluruh Panduan ini. Untuk tujuan kami, pelanggan adalah pihak manapun dalam perdagangan forex yang bukan merupakan peserta kontrak yang memenuhi syarat sebagaimana didefinisikan dalam Undang-undang. Ini mencakup individu dengan aset kurang dari 10 juta dan sebagian besar bisnis kecil. Seperti yang digunakan dalam Panduan ini, transaksi forex memanfaatkan transaksi valuta asing off-exchange di mana satu pihak adalah pelanggan (sebagaimana didefinisikan dalam peluru sebelumnya), kecuali bahwa istilah tersebut tidak mencakup transaksi yang menghasilkan pengiriman aktual dalam dua hari atau yang menciptakan Sebuah kewajiban yang dapat dilaksanakan untuk menyampaikan antara pihak-pihak yang mampu membuat dan menerima pengiriman untuk tujuan bisnis. Persyaratan forex NFA berlaku untuk semua Anggota NFA yang terlibat dalam aktivitas forex dengan pelanggan. Panduan ini akan membantu Anggota kami yang tunduk pada persyaratan forex NFA memahami persyaratan tersebut. Panduan ini tidak mencakup semua persyaratan yang mungkin berlaku dan tidak menangani setiap detail persyaratan yang termasuk di dalamnya. Selain Panduan ini, Anda harus membaca peraturan NFA dan pemberitahuan interpretif dan peraturan CFTC, pemberitahuan interpretif dan surat mengenai transaksi forex. NFA aturan paling penting dan pemberitahuan interpretif mengenai transaksi forex termasuk dalam Lampiran 1 dan 2. 1 5 Counterparties Pendaftaran Perusahaan mungkin tidak bertindak sebagai counterparty, atau menawarkan untuk bertindak sebagai counterparty, terhadap transaksi forex kecuali perusahaan tersebut adalah salah satu dari Badan yang diatur tercantum dalam Undang-Undang. Entitas-entitas ini (pihak yang berwenang) adalah: Lembaga keuangan berbasis A.S. (misalnya asosiasi bank dan tabungan) perusahaan induk keuangan yang terdaftar sebagai agen perantara agen terafiliasi tertentu dari agen broker terdaftar yang terdaftar di FCM yang terutama atau sebagian besar terlibat dalam kegiatan pertukaran berjangka waktu onexchange. FCM dan RFED harus menjadi Anggota NFA dan disetujui sebagai perusahaan forex oleh NFA. Orang yang Terkait Individu yang dipekerjakan oleh Penyedia Jasa Komoditi Kolam Renang (CPO) atau Penasihat Perdagangan Komoditi (CPO) FCM, yang meminta atau menerima pesanan pelanggan valas secara eceran atau mengawasi setiap orang yang meminta atau menerima pesanan pelanggan ritel valas harus mendaftar Sebagai orang yang terkait dan disetujui sebagai AP forex oleh NFA. Tidak ada Anggota yang dapat disetujui sebagai perusahaan forex kecuali setidaknya salah satu prinsipalnya terdaftar sebagai AP dan disetujui sebagai AP forex. Memperkenalkan Entitas Kecuali untuk lembaga keuangan berbasis A.S. yang diatur lain, agen broker terdaftar dan afiliasi tertentu, dan perusahaan induk keuangan, entitas atau individu yang mengenalkan pelanggan valas kepada FCM atau RFED terdaftar harus mendaftar sebagai IB dan menjadi Anggota NFA. Manajer Akun Kecuali untuk lembaga keuangan berbasis A.S. yang diatur lain, agen broker terdaftar dan afiliasi tertentu, dan perusahaan induk keuangan, seseorang atau entitas yang menjalankan otoritas perdagangan atas akun forex pelanggan harus mendaftar sebagai CTA. Seseorang yang menjalankan otoritas perdagangan atas akun pelanggan mungkin tidak menerima atau menahan dana pelanggan. Dana tersebut harus dipegang oleh rekanan FCM atau RFED. 2 6 Operator Kolam Kecuali untuk lembaga keuangan yang berbasis diregulasi, perwira pialang terdaftar dan afiliasi tertentu, dan perusahaan induk keuangan, orang atau badan yang mengoperasikan kendaraan investasi gabungan yang bukan merupakan peserta kontrak yang memenuhi syarat yang diperdagangkan harus didaftarkan sebagai Sebuah CPO. 3 7 Anggota Berpegang pada Persyaratan Forex Semua Anggota NFA yang terlibat dalam aktivitas forex dengan pelanggan tunduk pada persyaratan forex NFA, walaupun beberapa persyaratan hanya berlaku untuk Anggota Dealer Forex (FDM). Anggota adalah FDM jika bertindak sebagai counterparty atau menawarkan untuk bertindak sebagai counterparty kepada setidaknya satu pelanggan. (Lihat Perda NFA 306). Sesuai dengan peraturan Act dan CFTC, FDM harus terdaftar sebagai FCM atau RFED. Anggota yang tidak bertindak sebagai counterparties tunduk pada berbagai tindakan anti-penipuan, etis, dan pengawasan jika mereka meminta pelanggan, memperkenalkan pelanggan ke counterparty, atau mengelola akun atas nama pelanggan. Selain itu, Anggota yang mengelola akun forex atas nama pelanggan atau menawarkan kolam bahwa forex trading harus menyediakan calon klien dan peserta renang dengan dokumen pengungkapan (DD) dan mengajukannya dengan NFA sebelum digunakan. DD ini harus menyertakan bahasa pengungkapan yang dilarang oleh CFTC. Selain itu, setiap program perdagangan atau kolam renang yang mencakup perdagangan forex harus menyediakan pengungkapan tertentu dan memberikan laporan rekening periodik (bulanan atau kuartalan) dan laporan tahunan kepada peserta renang. 4 8 Meminta Pelanggan Pernyataan Informasi dan Pengungkapan Resiko Pelanggan atau Associate mereka diminta untuk memperoleh informasi pribadi dan keuangan tertentu dari pelanggan. Minimal, Anggota atau Associate mereka harus mendapatkan nama, alamat, pekerjaan utama atau bisnis sebenarnya, dan investasi sebelumnya, pengalaman perdagangan berjangka dan forex trading. Bagi pelanggan yang bersifat individu, Anggota atau Perusahaan Asosiasi harus memperoleh kekayaan bersih bersih atau aset bersih dan perkiraan pendapatan tahunan saat ini atau tahun sebelumnya pendapatan tahunan. Berdasarkan informasi ini, Anggota atau Asosiasi mereka harus menentukan pengungkapan risiko yang tepat untuk menyediakan pelanggan. Minimal, FDMs dan IBs harus menyediakan pelanggan ritel dengan pengungkapan risiko tertulis yang dapat dimengerti dan tepat waktu mengenai fitur dan risiko penting dari perdagangan forex sebelum membuka rekening. Pengungkapan risiko tertulis harus mencakup bahasa pengungkapan yang ditentukan dalam Peraturan CFTC 5.5 (b). Selain itu, segera setelah pengungkapan yang ditentukan, pernyataan pengungkapan risiko juga harus mencakup: (1) jumlah akun nasabah ritel ritel non-discretionary yang dikelola oleh FDM, (2) persentase akun tersebut yang menguntungkan pada kuartal tersebut dan (3) persentase akun semacam itu yang tidak menguntungkan selama kuartal tersebut. Dalam menentukan apakah masing-masing akun atau tidak menguntungkan, FDM harus mengikuti formula yang tercantum dalam CFTC Rule 5.18 (i). Bagian ini juga harus menyertakan legenda bahwa KINERJA PASTI TIDAK BERTANGGUNG JAWAB INDIKATIF HASIL MASA DEPAN. IB diminta memberikan informasi ini untuk FDM kepada siapa mereka mengenalkan akun tersebut. Anggota diminta untuk mendapatkan pengakuan yang ditandatangani dan tanggal dari pelanggan ritel yang diterima pelanggan dan memahami pernyataan pengungkapan tersebut sebelum membuka rekening. Anggota harus memperbarui pengungkapan ini sebelum memasuki transaksi forex baru dengan pelanggan saat ini jika gagal memperbarui informasi akan membuatnya menyesatkan. Anggota CPO dan CTA harus memberikan pengungkapan yang dipersyaratkan oleh Peraturan CFTC Anggota atau Asosiasinya dapat memutuskan bahwa pengungkapan risiko tambahan untuk pelanggan tertentu sesuai. Misalnya, jika pelanggan tidak memiliki pengalaman trading forex, Anggota atau Associate mereka harus menentukan informasi tambahan apa yang dibutuhkan pelanggan untuk membuat keputusan mengenai apakah akan melakukan transaksi valas. Dalam beberapa situasi (misalnya, jika pelanggannya hidup dengan jaminan sosial atau mencari investasi yang aman), Anggota atau Associate bahkan harus memberi tahu pelanggan bahwa trading forex terlalu berisiko bagi pelanggan tertentu itu. Seorang Anggota, bagaimanapun, tidak diharuskan menolak akun jika pelanggan, setelah menerima pengungkapan tambahan, masih berkeras untuk trading forex. 5 Anggota dan Asisten dilarang memberikan rekomendasi individual kepada pelanggan yang seharusnya atau yang disarankan oleh Anggota atau Associate bahwa trading forex terlalu berisiko bagi pelanggan tersebut. NFA tidak mewajibkan Anggota untuk menyediakan Associates mereka dengan formula seperti grid untuk mengidentifikasi pelanggan yang membutuhkan pengungkapan risiko tambahan. Perusahaan Anda harus, bagaimanapun, dapat mengartikulasikan faktor umum yang dipertimbangkan oleh Associates saat memutuskan apakah akan memberikan pengungkapan risiko tambahan. Setiap Anggota harus membuat catatan yang berisi informasi pelanggan yang diperoleh. Jika pelanggan menolak untuk memberikan informasi yang diperlukan, Anggota atau Perusahaan Asosiasi harus membuat catatan bahwa pelanggan tersebut menolak. Catatan tidak perlu dibuat dalam kasus non-u.s. pelanggan. Anggota harus menyimpan salinan semua catatan informasi untuk jangka waktu yang ditentukan dalam Peraturan CFTC Untuk semua pelanggan aktif yang merupakan individu, Anggota yang bertindak sebagai mitra kerja diharuskan untuk menghubungi pelanggan setiap tahun untuk memverifikasi bahwa informasi tersebut tetap akurat secara material dan memberikan Pelanggan dengan kesempatan untuk mengupdate informasi. Jika pelanggan memberitahukan Anggota yang bertindak sebagai counterparty dari setiap perubahan material terhadap informasi tersebut, Anggota harus menentukan apakah Anggota harus memberikan pengungkapan risiko tambahan kepada pelanggan berdasarkan informasi yang berubah. Namun, jika Anggota lain, seperti IB atau CTA saat ini meminta dan berkomunikasi dengan pelanggan, Anggota yang bertindak sebagai counterparty harus memberitahukan IB atau CTA atas informasi yang berubah dan IB atau CTA harus menentukan apakah diperlukan pengungkapan risiko tambahan. Komunikasi dengan Materi Publik dan Promosi Anggota harus mengadopsi dan menerapkan prosedur tertulis mengenai komunikasi dengan publik. Prosedur ini harus memenuhi permintaan penjualan lisan dan juga materi promosi, dan harus dirancang secara wajar untuk mencegah perusahaan Anda dan rekan-rekannya membuat komunikasi dengan calon pelanggan potensial atau saat ini yang beroperasi sebagai penipuan atau penipuan, menggunakan pendekatan tekanan tinggi, Atau menyiratkan bahwa transaksi forex sesuai untuk semua pelanggan. Misalnya, Anda mungkin tidak mewakili bahwa dana valas yang disetorkan ke Anggota adalah quotsregregatedquot atau diberi perlindungan khusus berdasarkan undang-undang kebangkrutan. Jika FDM atau IB menyatakan bahwa layanannya bebas dari komisi, maka harus secara jelas mengungkapkan bagaimana kompensasi tersebut berada di dekat perwakilan ini. Selain itu, FDM atau IB mungkin tidak mewakili penawaran yang diberi kuot-slippagequot atau jaminan kecuali jika dapat menunjukkan bahwa semua pesanan di platformnya telah dieksekusi pada harga yang awalnya dikutip saat pesanan ditempatkan di platform dan tidak memiliki Wewenang untuk menyesuaikan akun pelanggan sehingga memiliki efek mengubah harga saat pesanan dijalankan. Dengan kata lain, 6 10 jika harga kuotasi kuotasi FDM atau memiliki hak kontrak untuk melakukan penyesuaian yang secara langsung atau tidak langsung mengubah harga pesanan setelah dijalankan, ia tidak dapat mengklaim tidak memiliki selip. Jika seorang Anggota menyebutkan kemungkinan keuntungan, maka harus menyertakan pernyataan yang sama menonjolnya mengenai risiko kerugian. Selain itu, setiap referensi tentang keuntungan perdagangan aktual atau testimonial sebenarnya juga harus menyebutkan bahwa hasil di masa lalu tidak harus menunjukkan hasil di masa depan. Anda juga harus memastikan bahwa komunikasi tidak membahas kinerja masa lalu atau menyertakan testimoni kecuali kinerjanya serupa dengan kinerja sebenarnya dari akun perusahaan yang sebanding yang sebanding untuk periode waktu yang sama. Setiap rujukan terhadap hasil kinerja hipotetis yang dapat dicapai dengan menggunakan sistem perdagangan Anda harus mematuhi Peraturan Kepatuhan NFA 2-29 (c) dan Pemberitahuan Interpretasi terkait seolah-olah hasil kinerja untuk transaksi onexchange. Akhirnya, materi promosi mungkin tidak menjamin kerugian. Karyawan pengawas yang juga merupakan kepala perusahaan yang terdaftar dan NFA Associate harus menyetujui semua materi promosi sebelum digunakan untuk memastikan bahwa mereka tidak menipu publik atau mengandung salah saji materi fakta. Prosedur tertulis perusahaan harus mengatakan siapa yang akan bertanggung jawab untuk meninjau dan menyetujui materi promosi. Kajian dan persetujuan harus didokumentasikan secara tertulis. Perusahaan Anda harus mempertahankan semua materi promosi selama lima tahun sejak tanggal penggunaan terakhir dan harus selalu dapat diakses selama dua tahun pertama. Selanjutnya, Anggota harus memelihara dokumentasi pendukung untuk semua pernyataan, klaim dan hasil kinerja yang termasuk dalam materi promosi. 7 11 Perintah Pelanggan Mengelola Akun Pelanggan FDMs dan Associates mereka, mungkin tidak menjalankan otoritas perdagangan atas akun pelanggan dimana FDM berada, atau menawarkan untuk menjadi mitra kerja. Mengimbangi Transaksi FDM mungkin tidak membawa posisi mengimbangi dalam akun pelanggan dan harus mengimbangi posisi pada posisi pertama masuk pertama. Seorang pelanggan mungkin, bagaimanapun, mengarahkan FDM untuk mengimbangi transaksi ukuran yang sama meskipun ada transaksi yang lebih tua dengan ukuran yang berbeda, namun transaksi tersebut harus diimbangi dengan transaksi tertua dengan ukuran tersebut. Penyesuaian Harga FDM dilarang untuk secara langsung atau tidak langsung membatalkan atau menyesuaikan harga pesanan pelanggan yang dieksekusi, dengan dua pengecualian. Pengecualian pertama adalah di mana penyesuaian dilakukan untuk menyelesaikan keluhan pelanggan untuk kepentingan pelanggan. FDM juga dapat menyesuaikan pesanan meskipun tidak ada keluhan pelanggan individual jika pelanggan terpengaruh oleh masalah teknis dengan platform perdagangan Anggota. Namun, FDM mungkin tidak menyesuaikan harga pada pesanan pelanggan yang diuntungkan dari kesalahan dan mungkin juga akun cherry-pick mana yang harus disesuaikan. Pengecualian kedua adalah di mana FDM menggunakan secara eksklusif quotstraight-through processingquot sehingga secara otomatis (tanpa campur tangan manusia dan tanpa pengecualian) masuk ke dalam posisi offset dalam namanya dengan pihak lawan lainnya dan pihak lawan membatalkan atau menyesuaikan harga dimana posisi dieksekusi. . FDM yang menyesuaikan pesanan pelanggan yang dieksekusi berdasarkan penyesuaian oleh counterparty harus memberikan pemberitahuan kepada pelanggan yang terkena dampak dalam waktu lima belas menit setelah pesanan pelanggan dilakukan. Pemberitahuan tersebut harus menyatakan bahwa Anggota bermaksud untuk membatalkan atau menyesuaikan harga pesanan untuk mencerminkan harga yang disesuaikan yang disediakan oleh rekanan Anggota dan harus menyertakan dokumentasi penyesuaian jadwal ulang atau penyesuaian dari pihak lawan. Anggota harus membatalkan atau menyesuaikan semua pesanan pelanggan yang dilakukan selama periode waktu yang sama dan dalam pasangan mata uang atau opsi yang sama terlepas dari apakah mereka membeli atau menjual pesanan. Semua pembatalan atau penyesuaian pesanan pelanggan yang dieksekusi harus ditinjau dan disetujui secara tertulis oleh kepala negara yang terdaftar yang juga merupakan orang yang terkait. Kajian tersebut harus mencakup dokumentasi dari rekanan dan harus diberikan kepada NFA. Akhirnya, setiap Anggota yang dapat memilih untuk membatalkan atau menyesuaikan pesanan pelanggan yang dieksekusi berdasarkan perubahan harga penyedia likuiditas harus 8 12 memberikan pemberitahuan tertulis kepada pelanggan tersebut sebelum pelanggan pertama kali terlibat dalam transaksi forex dengan Anggota. Slippage Harga Dalam konteks sistem perdagangan FDM, selip harga terkadang terjadi antara saat pelanggan pertama kali mengajukan pesanan sampai saat pesanan mencapai sistem FDM. Ketika ini terjadi, beberapa FDM segera memberi tahu pelanggan harga saat ini dan meminta pelanggan untuk memastikan bahwa mereka masih ingin melakukan pemesanan dengan harga yang ditentukan. FDM lain telah dibangun dengan parameter selip yang memungkinkan pelaksanaan perintah jika selip berada dalam parameter yang ditetapkan. FDM yang menggunakan parameter slippage harus menerapkan pengaturan selip secara merata terlepas dari arah yang telah dipindah-pindahkan pasar. Jika FDM meminta harga ketika pasar bergerak melawannya, maka harga harus diperhitungkan saat pasar bergerak menguntungkannya. Selain itu, FDM harus memastikan bahwa pelanggan mengetahui bagaimana FDM menangani situasi perubahan harga ini sebelum melakukan perdagangan dengan FDM dengan memberikan pengungkapan secara lengkap tentang kebijakannya, termasuk informasi yang diuraikan dalam NFAs Interpretive Notice, Peraturan Kepatuhan NFA 2-36 : Persyaratan untuk Transaksi Forex. 9 13 Pembiayaan Elektronik Akun Pelanggan FDM dilarang mengizinkan pelanggan untuk mendanai akun forex dan futures mereka dengan kartu kredit atau mekanisme pendanaan elektronik lainnya yang menarik dana dari kartu kredit. FDM dapat menerima simpanan nasabah dari mekanisme pembayaran elektronik yang menarik dana langsung dari rekening nasabah di lembaga keuangan dengan syarat FDM dapat membedakan, sebelum menerima dana, antara metode pendanaan elektronik yang menarik dana dari rekening nasabah pada suatu keuangan. Institusi dan kartu kredit tradisional, dan bisa menolak kartu kredit sebelum menerima dana nasabah. Lihat Pemberitahuan kepada Anggota I 14 Pencatatan dan Pelaporan Setiap Anggota harus memelihara buku dan catatan yang diperlukan untuk menjalankan bisnis mereka dan FDM harus memberi tahu pelanggan pasar forex dengan tepat waktu dan akurat mengenai status akun mereka. FDM diwajibkan untuk memelihara kantor di benua Amerika Serikat, Alaska, Hawaii atau Puerto Riko yang bertanggung jawab untuk mempersiapkan dan memelihara CFTC dan NFA yang memerlukan catatan dan laporan keuangan dan berada di bawah pengawasan kepala negara yang terdaftar dan AP terdaftar dari FDM yang Tinggal di kantor itu Pernyataan Pelanggan Konfirmasi Tertulis Kepatuhan NFA 2-36 (k) mewajibkan Anggota dan Asosiasi untuk memberikan konfirmasi tertulis setiap hari dan bulanan atas semua aktivitas akun kepada pelanggan yang mematuhi aktivitas Akun Regulasi CFTC termasuk mengimbangi transaksi, rollovers, pengiriman, opsi pelaksanaan, opsi expirations , Perdagangan yang telah dibalik atau disesuaikan, dan penyesuaian moneter. Dalam kasus di mana akun pelanggan tidak memiliki posisi terbuka pada akhir laporan bulanan atau perubahan pada saldo akun sejak pernyataan sebelumnya, Anggota harus tetap memberikan pernyataan bulanan setidaknya setiap tiga bulan sekali. Konfirmasi bulanan harus secara jelas menunjukkan hal berikut: Transaksi forex ritel terbuka dengan harga di mana diperoleh Keuntungan atau kerugian bersih yang belum direalisasi dalam semua transaksi valuta asing terbuka yang ditandai ke pasar Ada uang, sekuritas atau properti lainnya yang dibawa oleh FDM dan A rinci akuntansi Dari semua biaya keuangan dan kredit ke akun forex ritel tersebut selama periode pelaporan bulanan, termasuk uang, sekuritas atau properti yang diterima dari atau dicairkan ke pelanggan tersebut dan direalisasikan keuntungan dan kerugian Jika pelanggan melakukan transaksi opsi valuta asing, konfirmasi bulanan juga harus ditunjukkan : Semua opsi forex yang dibeli, dijual, dieksekusi, atau kadaluarsa selama periode pelaporan bulanan, yang diidentifikasi oleh transaksi forex trading yang mendasari atau underlying currency, strike price, tanggal transaksi, dan tanggal kedaluwarsa Semua posisi opsi forex terbuka yang ditandai ke pasar dan jumlah Setiap posisi ada dalam uang, jika ada uang, sekuritas atau barang lainnya yang dibawa Dengan FDM dan 11 15 Perhitungan terperinci mengenai semua biaya keuangan dan kredit ke akun forex ritel tersebut selama periode pelaporan bulanan, termasuk uang, surat berharga dan properti yang diterima dari atau dicairkan ke pelanggan tersebut, premi yang dibebankan dan diterima, dan direalisasikan Keuntungan dan kerugian Pernyataan Konfirmasi Harian Setiap FDM harus, selambat-lambatnya pada hari kerja berikutnya setelah transaksi forex atau valuta asing, berikan pelanggan ritel dengan yang berikut: Untuk transaksi forex ritel: Konfirmasi tertulis, termasuk semua transaksi offset yang dilakukan pada hari kerja yang sama. Dan penggabungan transaksi forex ritel terbuka ke hari kerja berikutnya Untuk transaksi opsi forex ritel: Nomor identifikasi rekening nasabah forex ritel Daftar terpisah dari jumlah sebenarnya dari premi, dan juga setiap mark-up atasnya, jika ada, Dan semua komisi lainnya, biaya, biaya dan biaya lainnya yang timbul sehubungan dengan transaksi forex Harga strike, transaksi forex trading yang mendasari atau underlying currency, tanggal pelaksanaan final opsi forex yang dibeli atau dijual, tanggal transaksi opsi forex adalah Dieksekusi dan Setelah habis masa berlakunya atau pelaksanaan opsi forex, tanggal terjadinya, deskripsi dari Opsi forex yang terlibat, dan dalam kasus latihan, rincian posisi forex ritel atau posisi mata uang fisik yang mengakibatkan, termasuk, jika berlaku, tanggal perdagangan akhir dari transaksi forex ritel yang mendasari opsi tersebut. Anggota dapat memberikan konfirmasi dan pernyataan bulanan secara online secara online atau dengan sarana elektronik lainnya dengan persetujuan pelanggan sebelumnya dan setelah mendapat pengakuan dari pelanggan bahwa mereka menerima pengungkapan yang ditentukan mengenai, antara lain, media elektronik yang akan digunakan, durasi Keefektifan persetujuan, dan biaya apapun yang terkait dengan pengiriman tersebut. FDM harus menyimpan salinan persetujuan dan pengakuan ditandatangani pelanggan. 12 16 Anggota Supervisi dan Asosias mereka yang memiliki tanggung jawab pengawasan harus rajin mengawasi bisnis forex Anggota. Ini termasuk mengawasi aktivitas para karyawan dan agen Anggota. Persyaratan Pejabat Kepatuhan FDM FDM Setiap FDM harus menunjuk satu atau lebih principal perusahaan untuk menjabat sebagai Chief Compliance Officer (quotCCOquot). Setiap CCO harus menyatakan setiap tahun kepada NFA bahwa FDM memiliki proses untuk menetapkan, memelihara, meninjau, memodifikasi dan menguji kebijakan dan prosedur yang dirancang secara wajar untuk mencapai kepatuhan terhadap CEA, Peraturan CFTC dan perintah di bawahnya, dan Persyaratan NFA. Setiap CCO juga harus menyatakan bahwa FDM memiliki proses kepatuhan dan CCO telah mengetahui CEO FDM (atau personil manajemen setara) dari upaya kepatuhan FDM sampai saat ini, serta masalah kepatuhan yang diidentifikasi dan rencana CCO untuk menangani hal tersebut. Masalah. Setiap FDM harus mengajukan sertifikasi tahunan ini dengan NFA pada saat itu menginformasikan laporan keuangan bersertifikasi tahunannya. Anggota harus membuat, memelihara, dan menerapkan prosedur pengawasan tertulis yang dirancang secara wajar untuk mendeteksi dan mencegah pelanggaran peraturan NFA. NFA telah memberi panduan kepada peserta mengenai standar pengawasan minimum melalui pemberitahuan interpretif yang dikeluarkan berdasarkan Peraturan Kepatuhan NFA 2-9 (a), yang tercantum di bagian akhir Panduan ini. Meskipun pemberitahuan interpretif ini tidak langsung berlaku untuk transaksi forex, prinsip-prinsip yang termasuk di dalamnya sama-sama berlaku untuk transaksi tersebut. NFA mengakui bahwa, mengingat perbedaan dalam ukuran dan kompleksitas operasi Anggota NFA, harus ada beberapa tingkat fleksibilitas dalam menentukan apa yang merupakan pengawasan kuadrat atas masing-masing perusahaan. Perusahaan Anda harus menyesuaikan prosedurnya dengan keadaannya yang unik asalkan memenuhi persyaratan minimum tertentu. Semua Anggota yang tunduk pada persyaratan forex NFA harus memiliki prosedur untuk menangani hal berikut: menyaring calon Associates untuk memastikan bahwa mereka memenuhi syarat dan untuk menentukan tingkat pengawasan yang akan dibutuhkan orang jika orang yang disewa dengan siapa yang bermaksud untuk melakukan bisnis forex ke Tentukan apakah mereka diminta untuk terdaftar di Komisi dan, jika demikian, untuk memastikan mereka adalah anggota komunikasi pemantauan NFA dengan publik, termasuk permintaan penjualan dan situs web, dan menyetujui materi promosi 13 17 meninjau pengungkapan yang diberikan kepada pelanggan untuk memastikan bahwa Mereka dapat dimengerti, tepat waktu, dan memberikan informasi yang cukup untuk meninjau informasi yang diperoleh dari dan diberikan kepada pelanggan yang diminta oleh perusahaan dan karyawannya untuk memastikan bahwa informasi yang sesuai telah diperoleh dan memberikan penanganan dan penyelesaian keluhan pelanggan yang mengkaji dan menganalisis aktivitas forex pada pelanggan. Rekening, termasuk discretionary cus Rekening tomer dan penanganan dana nasabah, termasuk menerima uang jaminan. Program pengawasan yang memadai juga mencakup kunjungan tahunan ke kantor cabang dan menjamin IB yang menjalankan bisnis forex atas nama Anggota. Perusahaan Anda harus mempertimbangkan karakteristik kantor cabang atau IB yang terjamin saat menentukan seberapa sering mengunjunginya dan apa yang harus ditutupi oleh kunjungan tersebut. Karakteristik ini mencakup jumlah bisnis yang dihasilkannya sehingga jumlah keluhan pelanggan pelatihan dan pengalaman personilnya serta frekuensi dan sifat masalah yang berasal dari kantor atau IB tersebut. Anggota juga harus memastikan bahwa karyawan mereka dilatih dengan benar untuk menjalankan tugasnya, mematuhi persyaratan CFTC dan NFA, dan untuk menangani akun pelanggan. Seberapa formal program pelatihan akan tergantung pada ukuran perusahaan dan sifat bisnisnya. Sistem Perdagangan Elektronik NFA Interpretive Notice yang berjudul quotCompliance Rule 2-36 (e): Pengawasan Penggunaan Electronic Trading Systemsquot memberikan panduan mengenai langkah-langkah apa yang harus diambil oleh FDM untuk memenuhi tanggung jawab pengawasannya sehubungan dengan sistem perdagangan elektronik perusahaan. Aturan CFTC 5.18 juga menyediakan standar perdagangan dan operasional tertentu yang harus diikuti oleh FDMs. Persyaratan juga berlaku untuk FDM yang menggunakan sistem perdagangan entitas lain melalui perjanjian quotquite-labelingquot. FDM harus mengadopsi dan menerapkan prosedur tertulis untuk menangani kontrol keamanan, kapasitas, kredit dan pengendalian manajemen risiko, pencatatan, dan integritas perdagangan berkaitan dengan platform perdagangan elektroniknya. Setiap tahun, kepala sekolah yang juga terdaftar sebagai anggota asosiasi Anggota harus menyatakan bahwa perusahaan telah memenuhi standar yang relevan untuk sistem perdagangan elektronik mereka. 14 Anggota Keamanan harus melindungi keandalan dan kerahasiaan pesanan pelanggan dan informasi rekening, dan prosedur harus menetapkan tanggung jawab untuk mengawasi proses tersebut kepada satu atau lebih orang yang mengerti bagaimana cara kerjanya dan siapa yang dapat mengevaluasi apakah proses tersebut sesuai dengan perusahaan Prosedur. Anggota Kapasitas harus memelihara personil dan fasilitas yang memadai untuk pengiriman pesanan pelanggan yang tepat waktu dan efisien dan pelaporan eksekusi dan pelaksanaan pesanan pelanggan secara tepat waktu dan efisien. Selain itu, prosedur harus dirancang untuk menangani keluhan pelanggan tentang pengiriman pesanan, pelaksanaan, dan pelaporan dan untuk menangani keluhan tersebut pada waktu yang tepat. Pengendalian Kredit dan Manajemen Risiko Anggota harus memiliki prosedur yang dirancang secara wajar untuk mencegah pelanggan memasuki perdagangan yang menciptakan risiko keuangan yang tidak semestinya bagi Anggota atau para Anggota pelanggan lainnya. FDMs yang memiliki platform trading yang mengklaim melikuidasi posisi secara otomatis sebelum sebuah akun mengalami defisit harus mengatur tingkat likuidasi otomatis cukup tinggi sehingga posisi akan ditutup pada harga yang akan mencegah akun masuk ke posisi defisit di bawah semua kecuali Kondisi pasar yang paling luar biasa. Pembukuan Sistem perdagangan Anggota harus mencatat dan memelihara informasi penting mengenai pesanan pelanggan dan aktivitas akun. Sistem elektronik harus mencatat dan memelihara informasi mengenai: Catatan transaksi untuk pesanan (yang harus mencakup jenis informasi yang terdapat pada pesanan untuk komoditas yang diperdagangkan di bursa, seperti tanggal dan waktu pesanan diterima) dan rollovers Catatan akun yang menunjukkan status keuangan Dari masing-masing akun dan catatan waktu dan harga yang serupa dengan yang dipelihara oleh bursa berjangka. Sistem perdagangan Anggota juga harus menghasilkan laporan pengecualian harian yang menunjukkan penyesuaian harga dan pesanan yang terisi di luar kisaran harga yang ditunjukkan oleh sistem saat pesanan pelanggan mencapai platform. Anggota harus meninjau laporan ini karena kegiatan yang mencurigakan atau tidak dapat dibenarkan. Sistem perdagangan Anggota juga harus menghasilkan laporan harian yang menunjukkan setiap perubahan harga pada platform, waktu perubahan ke Sistem Pendaftaran Online NFAs Online (ORS) yang terdekat kedua, memungkinkan perusahaan dan individu untuk mendaftar ke CFTC dan yang terdekat. Mengajukan keanggotaan NFA. ORS juga menyederhanakan proses update dan withdrawal. Dasbor NFA, pintu masuk ke ORS, merangkum semua persyaratan pengarsipan yang beredar. Pelamar dan pendaftar saat ini bisa masuk di bawah ini. Futures Commission Merchants (FCMs) diminta untuk mengajukan beberapa laporan keuangan tertentu dengan NFA. NFA telah mengembangkan sebuah fitur dalam sistem BASIC yang memungkinkan masyarakat melihat informasi keuangan FCM. Peraturan. Redefined.NFA Memperbarui Panduan Regulasi Forex Jumat, 6 Januari 2017 Pada tanggal 23 Desember 2016, National Futures Association merilis versi terbaru dari Transaksi Forex: Panduan Regulasi. NFA merevisi bagian Security Deposits dari panduan peraturan untuk menambahkan referensi pemberitahuan baru-baru ini kepada anggota mengenai persyaratan jaminan keamanan minimum. Informasi lebih lanjut tentang jaminan minimum keamanan yang direvisi tersedia dalam edisi 11 November 2016 dan edisi 2 Desember 2016 Corporate amp Financial Weekly Digest. NFA juga memasukkan amandemen teknis panduan ini agar sesuai dengan definisi dalam Bagian 1a dari Undang-Undang Pertukaran Komoditas. Panduan peraturan yang diperbarui tersedia di sini. 2017 Katten Muchin Rosenman LLP Anda bertanggung jawab untuk membaca, memahami dan menyetujui National Law Review (NLRs) dan Forum Hukum Nasional yang mencakup Persyaratan Penggunaan dan Kebijakan Privasi sebelum menggunakan situs web Peninjauan Hukum Nasional. The National Law Review adalah database bebas untuk menggunakan, tidak ada log dalam artikel hukum dan bisnis. Konten dan tautan di NatLawReview ditujukan untuk tujuan informasi umum saja. Setiap analisis hukum, pembaruan legislatif atau konten dan tautan lainnya tidak boleh dianggap sebagai nasihat hukum atau profesional atau pengganti saran semacam itu. Tidak ada pengacara-klien atau hubungan rahasia yang dibentuk oleh transmisi informasi antara Anda dan situs web Peninjauan Hukum Nasional atau firma hukum, pengacara atau profesional atau organisasi lain yang menyertakan konten di situs web Peninjauan Hukum Nasional. Jika Anda memerlukan nasihat hukum atau profesional, silakan hubungi pengacara atau penasihat profesional lain yang sesuai. Beberapa negara bagian memiliki undang-undang dan peraturan etika mengenai ajakan dan praktik iklan oleh pengacara dan atau profesional lainnya. The National Law Review bukanlah firma hukum dan juga NatLawReview yang dimaksudkan untuk menjadi layanan rujukan untuk pengacara dan atau profesional lainnya. NLR tidak ingin, juga tidak bermaksud, untuk meminta bisnis siapa pun atau untuk merujuk seseorang ke pengacara atau profesional lainnya. NLR tidak menjawab pertanyaan hukum dan kami tidak akan menunjuk Anda ke pengacara atau profesional lainnya jika Anda meminta informasi semacam itu dari kami. Menurut undang-undang negara bagian tertentu, pernyataan berikut mungkin diperlukan di situs ini dan kami menyertakannya agar mematuhi sepenuhnya peraturan ini. Pilihan seorang pengacara atau profesional lainnya adalah keputusan penting dan tidak boleh hanya didasarkan pada iklan. Pengacara Pemberitahuan Periklanan: Hasil sebelumnya tidak menjamin hasil yang sama. Pernyataan sesuai dengan Aturan Perilaku Profesional Texas. Kecuali disebutkan lain, pengacara tidak mendapatkan sertifikasi dari Dewan Spesialisasi Hukum Texas, atau NLR juga dapat membuktikan keakuratan notasi Spesialisasi Hukum atau Kredensial Profesional lainnya. Tinjauan Hukum Nasional - Forum Hukum Nasional LLC 4700 Gilbert Ave. Suite 47 230 Western Springs, IL 60558 Telepon (708) 357-3317 Jika Anda ingin menghubungi kami melalui email silakan klik di sini. Hak Cipta copy2017 Forum Hukum Nasional, LLC
Jwt-forex-penguasaan-kursus
Stock-options-subject-to-409a