Pilihan-penjualan-penjualan-tertutup-panggilan

Pilihan-penjualan-penjualan-tertutup-panggilan

Swing-zz-trading-system
Pilihan-trading-hindi
Trade-optionsxo


Menggunakan-keltner-channel-and-bollinger-bands Trading-strategy-using-finviz Vladimir-forex-forecast Que-es-simple-moving-average Moving-average-charts-technical-analysis Quantitative-trading-strategy-pdf

Jika seseorang harus memilih strategi perdagangan opsi yang paling mendasar, panggilan tertutup pasti akan menjadi salah satu pesaing terkuat. Dengan panggilan tertutup, pemilik saham mencoba memperoleh penghasilan tetap dengan menulis opsi panggilan terhadap sahamnya. Panggilan tertutup memungkinkan investor memperoleh pendapatan bulanan dari investasi saham meskipun harganya tidak bergerak sama sekali. Cara mengatur perdagangan opsi panggilan tertutup Untuk membuat panggilan tertutup, pedagang emas pertama-tama harus memiliki sejumlah saham tertentu di saham yang mendasarinya. Panggilan tertutup tersebut kemudian dimasukkan ke dalam hanya dengan menjual satu opsi kontrak Out of the Money (OTM) untuk setiap 100 saham yang menjadi underlying saham. Profil risiko dari panggilan tertutup yang khas diilustrasikan oleh garis hijau pada Gambar. 8.29 (b). Dari grafik di atas maka akan segera jelas bahwa: a) Jika harga tetesan yang mendasari secara signifikan, posisi tersebut akan membuat kerugian yang berarti. Lihat di bawah di bawah analisis profit. B) Jika harga kenaikan yang mendasarinya, posisinya hanya akan mencapai batas tertentu. C) Jika harga yang mendasarinya tetap stagnan, posisi tersebut masih untung sampai batas tertentu, terbatas pada jumlah premi yang diterima pada panggilan singkat. Analisis profitloss untuk panggilan tertutup Keuntungan maksimal dari posisi panggilan tertutup ATM tercapai bila harga saham tepat pada harga strike dari opsi panggilan pada tanggal kedaluwarsa. Hal ini disajikan oleh titik A pada Gambar. 8.20 (b) di atas. Rumus untuk menghitung laba pada titik A Premium mendapat harga strike dari harga beli beli perdana saham yang mendasarinya. Bagaimanapun, tepat di sebelah kanan titik A, perdagangan tidak akan mendapat keuntungan dari kenaikan harga di bawah yang mendasari dan ada risiko lain: saham mungkin ditugaskan. Orang tidak boleh lupa bahwa orang yang membeli opsi panggilan memiliki hak untuk membeli saham pada harga strike. Jadi, ketika harga yang mendasari bergerak di atas, maka hal itu menjadi layak bagi pembeli untuk menggunakan haknya. Dalam hal ini saham akan dipanggil pada harga strike. Ada faktor biaya tersembunyi di sini yang jarang dibahas dalam literatur. Itulah hilangnya potensi pendapatan. Jika harga saham yang mendasarinya harus diakhiri di atas titik A pada Gambar. 8.29 (b) dan pemilik saham tidak memasuki perdagangan panggilan tertutup, dia akan menikmati keuntungan penuh dari kenaikan harga yang diberikan oleh garis merah BC pada gambar. 8.29 (a). Di sisi negatifnya, sebuah panggilan tertutup mampu menyerap pergerakan harga negatif kecil sebelum mengalami kerugian. Ini terbatas pada pendapatan premi yang diterima saat opsi panggilan terjual. Rumus untuk menghitung rugi atas premi call yang tercakup menerima 8211 selisih antara harga penutupan dan harga pembukaan saham yang mendasarinya. Kesimpulan Panggilan tertutup tentu bukan holy grail dari options trading. Sebenarnya itu memiliki profil risiko yang sama dengan yang dimiliki oleh banyak nakal yang telanjang: risiko yang hampir tak terbatas terhadap sisi negatifnya dan keuntungan terbatas pada sisi positifnya. Sebuah alas telanjang, di sisi lain, tidak mengharuskan pedagang untuk memiliki saham terlebih dahulu. Namun, keuntungan terbesar bagi pedagang pemula adalah tidak ada persyaratan margin tambahan untuk penyiapan ini, karena dia sudah memiliki saham yang dapat dipanggil jika opsi berakhir dalam Uang. Fakta bahwa pemilik saham bisa mendapatkan keuntungan meski harga saham yang mendasarinya tetap stagnan juga menarik banyak traderinvestor ke call yang tertutup. Tentang Penulis Marcus Holland adalah editor situs keuangan dan perdagangan opsi. Dia meraih gelar Honours di bidang Bisnis dan Keuangan dan secara teratur berkontribusi terhadap berbagai situs web finansial. Pilih Risiko Opsi dengan Panggilan Tercakup Strategi panggilan tertutup adalah strategi unggulan yang sering digunakan oleh pedagang dan pedagang berpengalaman untuk mendapatkan opsi. Karena itu adalah strategi risiko yang terbatas, ini sering digunakan sebagai pengganti penulisan panggilan telanjang dan oleh karena itu, perusahaan pialang tidak menempatkan banyak pembatasan pada penggunaan strategi ini. Anda harus menyetujui pilihan broker Anda sebelum menggunakan strategi ini, dan kemungkinan Anda harus disetujui secara khusus untuk panggilan tertutup. Baca terus saat kami membahas strategi pilihan ini dan menunjukkan bagaimana Anda dapat menggunakannya untuk keuntungan Anda. SEE: Opsi Dasar Pilihan Dasar Bagi mereka yang baru mengenal opsi, mari kita tinjau beberapa terminologi pilihan dasar. Opsi panggilan memberi pembeli hak, tapi bukan kewajiban, untuk membeli instrumen yang mendasarinya (dalam hal ini, saham) dengan harga yang telah ditentukan (harga strike) pada atau sebelum tanggal yang ditentukan sebelumnya (opsi kedaluwarsa). Misalnya, jika Anda membeli 40 XYZ pada bulan Juli, Anda berhak, namun bukan kewajiban, untuk membeli XYZ seharga 40 per saham kapan saja antara sekarang dan bulan Juli berakhir. Jenis opsi ini bisa sangat berharga jika terjadi pergerakan signifikan di atas 40. Setiap opsi kontrak yang Anda beli adalah untuk 100 saham. Jumlah yang dibayarkan trader untuk pilihan ini disebut premium. Ada dua nilai pilihan, nilai intrinsik dan ekstrinsik. Atau premi waktu. Nilai intrinsik ini juga disebut sebagai uang pilihan. Dengan menggunakan contoh XYZ kami, jika saham diperdagangkan di 45, panggilan 40 Juli kami memiliki 5 nilai intrinsik. Jika panggilan diperdagangkan pada 6, dolar ekstra adalah premi waktu. Jika saham diperdagangkan pada 38 dan pilihan kita diperdagangkan pada 2, pilihannya hanya memiliki premi waktu dan dikatakan kehabisan uang. Sering dikatakan bahwa para profesional menjual opsi dan amatir membelinya. Ini tidak benar 100 waktu, tapi memang benar bahwa pedagang opsi profesional tahu kapan harus menggunakan strategi yang diberikan. Pilihan penjual menulis opsi dengan imbalan menerima premi dari pembeli opsi. Mereka mengharapkan opsi untuk kedaluwarsa tidak berharga dan, karenanya, tetap mempertahankan premi. Bagi beberapa pedagang, kelemahan dari pilihan tulisan telanjang adalah risiko tak terbatas. Bila Anda adalah pembeli pilihan, risikonya terbatas pada premi yang Anda bayar untuk opsi itu. Tapi bila Anda seorang penjual. Anda menanggung risiko tak terbatas. Lihat kembali contoh XYZ kami. Penjual opsi itu telah memberi pembeli hak untuk membeli XYZ di nomor 40. Jika sahamnya mencapai 50 dan pembeli melakukan pilihannya, penjual opsi akan menjual XYZ di nomor 40. Jika penjual tidak memiliki saham yang mendasarinya, Dia harus membelinya di pasar terbuka seharga 50 untuk menjualnya di 40. Jelas, semakin banyak kenaikan harga saham, semakin besar risikonya bagi penjual. Bagaimana Bantuan Cover yang Tercakup Dalam strategi panggilan tertutup, kita akan mengambil peran sebagai penjual pilihan. Namun, kita tidak akan menganggap risiko tak terbatas karena kita sudah memiliki saham yang mendasarinya. Hal ini menimbulkan istilah yang tertutup panggilan - Anda dilindungi terhadap kerugian yang tidak terbatas jika opsi tersebut sesuai dengan uang dan dilakukan. Strategi panggilan tertutup ada dua. Pertama, Anda sudah memiliki sahamnya. Ini tidak perlu di 100 blok saham, tapi harus setidaknya 100 saham. Anda kemudian akan menjual, atau menulis, satu opsi panggilan untuk setiap kelipatan dari 100 saham (yaitu 100 saham 1 panggilan, 200 saham 2 panggilan, 276 saham 2 panggilan). Saat menggunakan strategi panggilan tertutup. Anda memiliki pertimbangan risiko yang sedikit berbeda daripada yang Anda lakukan jika memiliki saham secara langsung. Anda bisa mempertahankan premi yang Anda terima saat menjual opsi ini, tetapi jika sahamnya berjalan di atas harga strike, Anda telah membatasi jumlah yang dapat Anda buat. Jika sahamnya lebih rendah, Anda tidak bisa hanya menjual saham Anda juga perlu membeli kembali pilihannya. Kapan Menggunakan Cover Covered Ada beberapa alasan mengapa para pedagang menggunakan telepon tertutup. Yang paling jelas adalah menghasilkan pendapatan atas saham yang sudah ada dalam portofolio Anda. Yang lain menyukai gagasan untuk mengambil keuntungan dari opsi peluruhan waktu premium. Namun tidak seperti risiko tak terbatas pilihan tulisan terbongkar. Penggunaan yang baik dari strategi ini adalah untuk saham yang mungkin Anda pegang dan Anda ingin mempertahankannya sebagai penahanan jangka panjang, mungkin untuk tujuan pajak atau dividen. Anda merasa bahwa di lingkungan pasar saat ini, nilai saham tidak akan terapresiasi, atau mungkin akan sedikit turun. Akibatnya, Anda dapat memutuskan untuk menulis panggilan tertutup terhadap posisi Anda saat ini. Sebagai alternatif, banyak pedagang mencari peluang pada pilihan yang mereka rasa dinilai terlalu tinggi dan akan menawarkan keuntungan yang baik. Untuk memasukkan posisi panggilan tertutup pada saham yang tidak Anda miliki, Anda sekaligus harus membeli saham dan menjual telepon. Ingat saat melakukan ini agar stok bisa turun nilainya. Agar bisa keluar dari posisi sama sekali, Anda perlu membeli kembali opsi dan menjual saham. Apa yang Harus Dilakukan Saat Kedaluwarsa Akhirnya, kita akan mencapai hari kedaluwarsa. Apa yang Anda lakukan jika pilihannya masih keluar dari uang, kemungkinan itu akan kadaluarsa tidak berharga dan tidak dilakukan. Dalam kasus ini, Anda tidak perlu melakukan apapun. Jika Anda masih ingin memegang posisi, Anda bisa meluncurkan dan menulis opsi lain melawan saham Anda lebih jauh pada waktunya. Meski ada kemungkinan keluar dari opsi uang itu akan dilakukan. Ini sangat jarang Jika pilihannya ada di uang, Anda bisa mengharapkan opsi untuk dieksekusi. Bergantung pada perusahaan pialang Anda, sangat mungkin Anda tidak perlu khawatir tentang hal ini semuanya akan otomatis saat stok dipanggil. Apa yang Anda perlu ketahui, bagaimanapun, adalah apa, jika ada, biaya akan dikenakan dalam situasi ini. Anda harus menyadari hal ini sehingga Anda dapat merencanakan dengan tepat saat menentukan apakah menulis panggilan tertutup akan menguntungkan. Mari kita lihat contoh singkatnya. Misalkan Anda membeli 100 lembar saham XYZ pada harga 38 dan menjual 40 Juli untuk 1. Dalam kasus ini, Anda akan menghasilkan 100 premi untuk opsi yang Anda jual. Ini akan membuat basis biaya Anda di saham 37 (38 bayar per saham - 1 untuk pilihannya). Jika ekspektasi pada bulan Juli tiba dan saham diperdagangkan pada atau di bawah 40 per saham, kemungkinan besar opsi tersebut akan berakhir tidak berharga dan Anda akan mempertahankan premi (secara tunai). Anda kemudian dapat terus memegang saham dan menulis opsi lain untuk bulan depan jika Anda memilihnya. Jika, bagaimanapun, saham diperdagangkan pada level 41, Anda bisa mengharapkan stok dipanggil. Anda akan menjualnya di 40 - harga strike pilihan. Tapi ingat, Anda membawa premi untuk pilihan itu, jadi keuntungan Anda untuk perdagangan akan menjadi 3 (membeli saham seharga 38, menerima 1 untuk opsi itu, sahamnya dinaikkan pada 40). Demikian juga, jika Anda telah membeli saham dan tidak menjual pilihannya, keuntungan Anda dalam contoh ini akan sama (dibeli di 38, dijual di 41). Jika sahamnya lebih tinggi dari 41, pedagang yang memegang saham dan tidak menulis 40 panggilan akan mendapatkan lebih banyak, sedangkan bagi pedagang yang menulis 40 panggilan tertutup, keuntungannya akan ditutup. Garis Bawah Strategi panggilan tertutup bekerja paling baik untuk persediaan yang Anda tidak mengharapkan banyak kenaikan atau penurunan. Intinya, Anda ingin stok Anda tetap konsisten saat Anda mengumpulkan premi dan menurunkan biaya rata-rata setiap bulan. Juga, selalu ingat untuk memperhitungkan biaya trading dalam perhitungan dan kemungkinan skenario Anda. Seperti strategi apapun, tulisan panggilan tertutup memiliki kelebihan dan kekurangan. Jika digunakan dengan saham yang benar, panggilan tertutup bisa menjadi cara yang bagus untuk mengurangi biaya rata-rata Anda. Panggilan yang Luar Biasa Long 100 Saham Menjual 1 Panggil Dengan menggunakan strategi opsi call yang tercakup, investor mendapatkan panggilan menulis premium sementara pada saat yang sama menghargai Semua keuntungan dari kepemilikan saham yang mendasarinya, seperti dividen dan hak suara, kecuali jika dia diberi surat pemberitahuan atas surat tertulis tersebut dan berkewajiban untuk menjual sahamnya. Namun, potensi keuntungan dari penulisan surat tertutup dibatasi karena investor memiliki, sebagai imbalan premi. Menyerah kesempatan untuk sepenuhnya memperoleh keuntungan dari kenaikan substansial dalam harga aset yang mendasarinya. Out-of-the-money Covered Call Ini adalah strategi panggilan tertutup dimana investor bullish sedang menjual out-of-the-money calls terhadap kepemilikan saham yang mendasarinya. Panggilan tertutup OTM adalah strategi yang populer karena investor bisa mengumpulkan premi sambil dapat menikmati keuntungan modal (walaupun terbatas) jika rally saham yang mendasarinya. Covered Call Payoff Diagram Potensi Laba Terbatas Selain premi yang diterima untuk menulis panggilan, keuntungan strategi call over OTM mencakup juga kenaikan kertas jika harga saham yang mendasarinya naik, sampai harga strike dari opsi call terjual. Rumus untuk menghitung keuntungan maksimum diberikan di bawah ini: Max Profit Premium Diterima - Harga Pembelian Harga Strike Underlying dari Short Call - Commission Dibayar Laba Maksimum yang Dicapai Saat Harga Strike Menduduki Harga Short Call Unlimited Potensi Loss Potensi kerugian untuk strategi ini bisa sangat Besar dan terjadi ketika harga keamanan yang mendasari jatuh. Namun, risiko ini tidak berbeda dengan yang dimiliki oleh pemilik saham biasa. Sebenarnya, kehilangan penulis panggilan tertutup sedikit diimbangi oleh premi yang diterima karena menulis panggilan. Rumus untuk menghitung kerugian diberikan di bawah ini: Loss Loss Unlimited Maksimum Terjadi ketika Harga Underlying Panduan Pilihan Anda Mungkin Juga Suka Strategi Bullish Pilihan Strategi Pilihan Strategi Peringatan Risiko: Saham, futures dan opsi biner yang dibahas di situs ini dapat dianggap High -Risk Trading Operations dan eksekusi mereka bisa sangat berisiko dan bisa mengakibatkan kerugian yang signifikan atau bahkan dalam kerugian total semua dana di akun Anda. Anda seharusnya tidak mengambil risiko lebih dari yang Anda mampu kehilangan. Sebelum memutuskan untuk berdagang, Anda perlu memastikan bahwa Anda memahami risiko yang terlibat dengan mempertimbangkan tujuan dan tingkat pengalaman investasi Anda. Informasi di situs ini disediakan hanya untuk tujuan informasi dan pendidikan saja dan tidak dimaksudkan sebagai layanan rekomendasi perdagangan. TheOptionsGuide tidak bertanggung jawab atas kesalahan, kelalaian, atau keterlambatan dalam konten, atau tindakan apapun yang dilakukan dalam ketergantungannya. Hak Cipta 2017. TheOptionsGuide - Hak Cipta Dilindungi.
Online-training-kidspeace
Online-trading-academy-professional-trader-series