Strategi-strategi perdagangan spread-vertikal

Strategi-strategi perdagangan spread-vertikal

Labview-moving-average-waveform
Tidak forex
Jutawan valas-africa-forex


Pasukan-jalanan-forex-robot-forex-peace-army Option-trading-coach Kapan-untuk-latihan-stock-options-canada Mc-keunggulan forex Platform online-trading terbesar Indikator macd-forex

10 Pilihan Strategi Untuk Mengetahui Terlalu sering, trader melompat ke permainan opsi dengan sedikit atau tanpa pemahaman tentang berapa banyak strategi pilihan yang tersedia untuk membatasi risiko dan memaksimalkan pengembalian. Dengan sedikit usaha, pedagang bisa belajar bagaimana memanfaatkan fleksibilitas dan kekuatan penuh pilihan sebagai kendaraan dagang. Dengan pemikiran ini, kami akan menggabungkan slide show ini, yang kami harap akan mempersingkat kurva belajar dan mengarahkan Anda ke arah yang benar. Terlalu sering, trader melompat ke permainan pilihan dengan sedikit atau tanpa pemahaman tentang berapa banyak strategi pilihan yang tersedia untuk membatasi risiko mereka dan memaksimalkan return. Dengan sedikit usaha, pedagang bisa belajar bagaimana memanfaatkan fleksibilitas dan kekuatan penuh pilihan sebagai kendaraan dagang. Dengan pemikiran ini, kami akan menggabungkan slide show ini, yang kami harap akan mempersingkat kurva belajar dan mengarahkan Anda ke arah yang benar. 1. Cover Covered Selain membeli opsi panggilan naked, Anda juga dapat mengikuti strategi call call atau buy-write yang mendasar. Dalam strategi ini, Anda akan membeli aset secara langsung, dan sekaligus menulis (atau menjual) opsi panggilan pada aset yang sama. Volume aset Anda yang dimiliki harus setara dengan jumlah aset yang mendasari opsi panggilan. Investor akan sering menggunakan posisi ini ketika mereka memiliki posisi jangka pendek dan opini netral terhadap aset tersebut, dan ingin menghasilkan keuntungan tambahan (melalui penerimaan premi panggilan), atau melindungi dari potensi penurunan nilai aset yang mendasarinya. 2. Menikah Menempatkan Dalam strategi yang sudah menikah, seorang investor yang membeli (atau saat ini memiliki) aset tertentu (seperti saham), sekaligus membeli opsi put untuk Jumlah saham yang setara Investor akan menggunakan strategi ini saat mereka bullish terhadap harga aset dan ingin melindungi diri dari potensi kerugian jangka pendek. Strategi ini pada dasarnya berfungsi seperti polis asuransi, dan menetapkan lantai seandainya harga aset turun drastis. (Untuk informasi lebih lanjut mengenai penggunaan strategi ini, lihat Menikah Menempatkan: Hubungan Pelindung.) 3. Bull Call Spread Dalam strategi spread bull bull, investor secara bersamaan akan membeli opsi panggilan dengan harga strike yang spesifik dan menjual jumlah panggilan yang sama di Harga strike yang lebih tinggi Kedua opsi panggilan tersebut akan memiliki bulan kedaluwarsa dan underlying asset yang sama. Jenis strategi penyebaran vertikal ini sering digunakan saat investor bullish dan mengharapkan kenaikan moderat pada harga underlying asset. (Untuk mempelajari lebih lanjut, baca Vertical Bull and Bear Credit Spreads.) 4. Bear Put Spread Strategi penyempitan puting adalah bentuk penyebaran vertikal lainnya seperti spread bull. Dalam strategi ini, investor secara bersamaan akan membeli opsi opsi pada harga strike tertentu dan menjual jumlah yang sama dengan harga strike yang lebih rendah. Kedua opsi tersebut akan menjadi aset dasar yang sama dan memiliki tanggal kedaluwarsa yang sama. Metode ini digunakan saat trader bearish dan memperkirakan harga underlying asset akan turun. Ini menawarkan keuntungan terbatas dan kerugian terbatas. (Untuk strategi lebih lanjut, baca Bear Put Spreads: Alternatif Mengaum untuk Menjual Pendek.) 5. Protective Collar Strategi kerah pelindung dilakukan dengan membeli opsi put option out-of-the-money dan menulis out-of-the-money. -money call option pada saat bersamaan, untuk underlying asset yang sama (seperti saham). Strategi ini sering digunakan oleh investor setelah posisi long dalam saham mengalami kenaikan yang cukup besar. Dengan cara ini, investor bisa mengunci keuntungan tanpa menjual sahamnya. (Untuk strategi lebih lanjut, lihat Dont Lupakan Collar Protektif Anda dan Cara Kerja Protektif yang Aman.) 6. Straddle Long Strategi strategi straddle yang panjang adalah ketika seorang investor membeli call dan put option dengan harga strike yang sama, yang mendasari Aset dan tanggal kadaluwarsa secara bersamaan. Seorang investor akan sering menggunakan strategi ini ketika dia yakin harga aset dasar akan bergerak secara signifikan, namun tidak yakin arah mana yang akan diambil langkah tersebut. Strategi ini memungkinkan investor mempertahankan keuntungan tak terbatas, sementara kerugiannya terbatas pada biaya kedua kontrak pilihan. 7. Long Strangle Dalam strategi opsi long strangle, investor membeli call dan put option dengan maturity dan underlying asset yang sama, namun dengan harga strike yang berbeda. Harga strike put biasanya akan berada di bawah harga strike dari call option, dan kedua opsi akan keluar dari uang. Seorang investor yang menggunakan strategi ini percaya bahwa harga underlying asset akan mengalami pergerakan yang besar, namun tidak yakin arah mana yang akan diambil langkah tersebut. Kerugian yang terbatas pada biaya kedua pilihan strangles biasanya akan lebih murah daripada straddles karena pilihannya dibeli dari uang. (Untuk informasi lebih lanjut, lihat Dapatkan Tahan Tahan pada Laba dengan Strangles.) 8. Kupu-kupu Spread Semua strategi sampai saat ini memerlukan kombinasi dua posisi atau kontrak yang berbeda. Dalam strategi pilihan spread kupu-kupu, investor akan menggabungkan strategi penyebaran banteng dan strategi penyeberangan, dan menggunakan tiga harga strike yang berbeda. Misalnya, satu jenis spread kupu-kupu melibatkan pembelian satu opsi call (put) dengan harga strike terendah (terendah), sementara menjual dua opsi call (put) pada harga strike yang lebih tinggi (lower), lalu satu panggilan terakhir (put) Pilihan pada harga strike yang lebih tinggi (lebih rendah). (Untuk strategi lebih lanjut, baca Setting Profit Traps with Butterfly Spreads.) 9. Condor Besi Strategi yang lebih menarik adalah kondom i ron. Dalam strategi ini, investor sekaligus memegang posisi panjang dan pendek dalam dua strategi saling mencengkeram. Kondor besi adalah strategi yang cukup kompleks yang tentunya membutuhkan waktu untuk belajar, dan berlatih menguasai. (Sebaiknya baca lebih lanjut tentang strategi ini dalam Take Flight With a Iron Condor) Jika Anda Flock To Iron Condors dan coba strategi untuk diri Anda sendiri (bebas risiko) dengan menggunakan Simulator Investopedia.) 10. Kupu-kupu Besi Pilihan terakhir strategi yang akan kami tunjukkan Inilah kupu-kupu besi. Dalam strategi ini, investor akan menggabungkan straddle panjang atau pendek dengan pembelian atau penjualan simultan. Meski mirip dengan kupu-kupu yang menyebar. Strategi ini berbeda karena menggunakan kedua panggilan dan menempatkan, berlawanan dengan satu atau yang lain. Keuntungan dan kerugian keduanya terbatas dalam kisaran tertentu, tergantung pada harga strike dari opsi yang digunakan. Investor sering menggunakan opsi out-of-the-money dalam upaya mengurangi biaya sambil membatasi risiko. (Untuk memahami strategi ini lebih lanjut, baca Apa itu Strategi Pilihan Kupu-Kupu Besi) Artikel Terkait Spread Options dan Spread Trading Spread option trading adalah teknik yang bisa digunakan untuk keuntungan dalam kondisi bullish, netral atau bearish. Ini pada dasarnya berfungsi untuk membatasi risiko pada biaya membatasi keuntungan juga. Spread trading didefinisikan sebagai membuka posisi dengan membeli dan menjual jenis opsi yang sama (misal, Call atau Put) pada saat bersamaan. Misalnya, jika Anda membeli opsi panggilan untuk saham XYZ, dan menjual opsi panggilan lain untuk XYZ, sebenarnya Anda menyebarkan perdagangan. Dengan membeli satu opsi dan menjual yang lain, Anda membatasi risiko Anda, karena Anda tahu perbedaan yang sebenarnya baik pada tanggal kedaluwarsa atau harga strike (atau keduanya) di antara kedua opsi tersebut. Perbedaan ini dikenal sebagai sebaran, maka nama teknik penyebaran treading ini. Spread trading dilakukan dengan membeli opsi. Dan menjual opsi dengan tipe yang sama untuk stok yang sama. Teknik ini membatasi risiko Anda. Karena Anda tahu tersebar di antara dua pilihan itu. Namun, keuntungan juga terbatas. Berbagai strategi bisa dilakukan dengan menggunakan teknik ini. Yang utama adalah spread vertikal, spread horizontal dan spread diagonal. Spread Vertikal adalah opsi spread dimana 2 pilihan (yang Anda beli, dan yang Anda jual) memiliki tanggal kadaluarsa yang sama, namun berbeda hanya pada harga strike. Misalnya, jika Anda membeli opsi Call 60 Juni dan menjual opsi Call 70 bulan, Anda telah menciptakan Spread Vertikal. Mari kita lihat mengapa Anda akan melakukan ini. Mari kita asumsikan kita memiliki stok XYZ yang saat ini harganya di 50. Kami pikir saham akan naik. Namun, kami rasa kenaikannya tidak akan besar, mungkin hanya pergerakan 5. Kami kemudian memulai Spread Vertikal pada saham ini. Kami Beli opsi 50 Call, dan Sell 55 Call option. Mari kita asumsikan bahwa 50 Call memiliki premi 1 (karena hanya In-The-Money), dan 55 Call memiliki premi 0,25 (sejak 5 Out-Of-The-Money). Jadi kami membayar 1 untuk Call 50, dan mendapatkan 0,25 dari 55 Call, memberi kami biaya total 0,75. Dua hal bisa terjadi. Stok bisa naik, seperti yang diperkirakan, atau turun di bawah harga saat ini. Mari kita lihat 2 skenario berikut: Skenario 1. Harganya sudah turun menjadi 45. Kami telah melakukan kesalahan dan meramalkan pergerakan harga yang salah. Namun, karena kedua Panggilan tersebut Out-Of-The-Money dan akan kedaluwarsa tidak berharga, kita tidak perlu melakukan apapun untuk Menutup Posisi. Kerugian kami adalah 0,75 yang kami habiskan untuk menyebarkan latihan perdagangan ini. Skenario 2. Harga telah naik menjadi 55. 50 Call sekarang 5 In-The-Money dan memiliki premi 6. The 55 Call sekarang hanya In-The-Money dan memiliki premi 1. Kita tidak bisa menunggu sampai tanggal kedaluwarsa. , Karena kami menjual Call yang tidak tercakup oleh saham yang kita miliki (yaitu Panggilan Telanjang). Oleh karena itu kami perlu Menutup Posisi Kami sebelum kadaluarsa. Jadi kita perlu menjual 50 Call yang telah kita beli tadi, dan membeli kembali 55 Call yang telah kita jual tadi. Jadi kami menjual 50 Call for 6, dan membeli 55 Call Back untuk 1. Transaksi ini telah menghasilkan 5, menghasilkan keuntungan bersih sebesar 4,25, dengan memperhitungkan 0,75 yang kami keluarkan sebelumnya. Apa yang terjadi jika harga saham melonjak menjadi 60, bukan Heres di mana risiko terbatas terbatas ekspresi keuntungan masuk. Dengan harga saat ini 60, 50 Call akan menjadi 10 In-The-Money dan akan memiliki premi 11 55 Call akan menjadi 5 In-The-Money dan akan memiliki premi 6. Menutup posisi masih akan memberi kami 5, dan masih memberi kami keuntungan tetap sebesar 4,25. Dalam format tabel: Begitu kedua Panggilan adalah In-The-Money, keuntungan kita akan selalu dibatasi oleh selisih antara harga strike dari 2 Panggilan, dikurangi jumlah yang kita bayar di awal. Sebagai aturan umum, begitu nilai saham berjalan di atas Call yang lebih rendah (50 Call dalam contoh ini), kita mulai mendapatkan keuntungan. Dan ketika berjalan di atas Call yang lebih tinggi (Call 55 dalam contoh ini), kita mencapai keuntungan maksimal kita. Jadi mengapa kita ingin melakukan pilihan penyebaran ini Jika kita baru saja melakukan pilihan Call sederhana, kita harus mengeluarkan 1 yang diminta untuk membeli 50 Call. Dalam penyebaran latihan perdagangan ini, kita hanya harus menghabiskan 0,75, karenanya - ekspresi risiko terbatas. Jadi Anda mempertaruhkan kurang, tapi Anda juga akan mendapatkan keuntungan lebih sedikit, karena pergerakan harga di luar Call yang lebih tinggi tidak akan memberi Anda keuntungan lagi. Makanya strategi ini cocok untuk stok bullish moderat. Penyebaran khusus yang baru saja kita lakukan ini dikenal dengan sebutan Bull Call Spread. Karena kami melakukan Call Spread dengan ekspektasi bullish atau upward trending. Begitu pula dengan Bull Put Spreads. Bear Call Spreads dan Bear Put Spread semuanya didasarkan pada teknik dan fungsinya yang sama. Bull Put Spreads adalah strategi yang juga digunakan dalam pasar bullish. Mirip dengan Bull Call Spread, Bull Put Spreads akan memberi Anda keuntungan terbatas pada saham uptrending. Kami menerapkan Bull Put Spreads dengan membeli Opsi Put, dan dengan menjual Opsi Put lainnya dengan harga strike yang lebih tinggi. The Bear Spreads mirip dengan Bull Spreads tapi bekerja dalam arah yang berlawanan. Kami akan membeli opsi, lalu menjual opsi harga strike yang lebih rendah, karena kami mengantisipasi penurunan harga saham. Spread Vertikal adalah penyebaran dimana pilihan yang Anda beli dan jual hanya berbeda dalam harga strike. Bull Call Spread adalah spread yang dilakukan pada bullish stock. Anda Membeli Call dengan harga strike tertentu, dan Sell a Call dengan strike price yang lebih tinggi. Breakeven terjadi ketika saham naik di atas harga strike yang lebih rendah, dan keuntungan maksimum terjadi ketika saham naik di atas harga strike yang lebih tinggi. Kita sekarang melihat Horizontal Spreads Options. Spread Horisontal, atau dikenal sebagai Time Spreads atau Calendar Spreads, menyebar dimana harga strike dari 2 pilihan tetap sama, namun tanggal kadaluarsa berbeda. Untuk rekap: Opsi memiliki Nilai Waktu yang terkait dengannya. Umumnya, seiring berjalannya waktu, pilihan premi akan kehilangan nilai. Selain itu, semakin dekat Anda sampai dengan tanggal kedaluwarsa, semakin cepat nilainya turun. Penyebaran ini memanfaatkan peluruhan premium ini. Mari kita lihat sebuah contoh. Katakanlah kita sekarang di pertengahan bulan Juni. Kami memutuskan untuk melakukan Spread Horisontal pada saham. Untuk harga strike tertentu, katakanlah opsi Agustus memiliki premium 4, dan opsi bulan September memiliki premium 4,50. Untuk memulai Spread Horisontal, kami akan Menjual opsi yang lebih dekat (dalam kasus ini Agustus), dan membeli opsi lebih lanjut (dalam kasus ini September). Jadi kita memperoleh 4,00 dari penjualan dan menghabiskan 4,50 untuk pembelian, memberi kita biaya 0,50. Mari cepat maju ke pertengahan Agustus. Opsi Agustus cepat mendekati tanggal kadaluarsa, dan premi turun drastis, katakanlah ke 1,50. Namun, opsi September masih memiliki ruang bulan lagi, dan premium masih bertahan stabil di 3.00. Pada titik ini, kita akan menutup posisi spread. Kami membeli kembali opsi Agustus untuk 1,50, dan menjual opsi September sebesar 3,00. Itu memberi kita keuntungan 1,50. Ketika kami mengurangi biaya awal kami sebesar 0,50, kami ditinggalkan dengan keuntungan 1,00. Itu pada dasarnya bagaimana Spread Horizontal bekerja. Teknik yang sama bisa digunakan untuk Puts juga. Opsi Diagonal Spread pada dasarnya adalah spread dimana 2 pilihan berbeda pada strike price dan kadaluarsa. Seperti yang bisa dilihat, penyebaran ini mengandung banyak variabel. Hal ini terlalu kompleks dan berada di luar cakupan panduan ini. Spread Horisontal adalah spread dimana 2 pilihan berbeda pada tanggal kedaluwarsa. Anda Menjual opsi Closer, dan Buy the Further option. Anda menutup posisi begitu tanggal kedaluwarsa mendekati mendekati. Spread Diagonal adalah spread dimana harga strike dan kadaluarsa berbeda. Kami harap Anda menikmati panduan ini, dan mendapatkan manfaat dari istilah yang lebih sederhana yang digunakan untuk menggambarkan opsi perdagangan. Perhatikan bahwa sepanjang panduan ini, kami belum memperhitungkan biaya tambahan seperti komisi dan perbedaan harga bidask. Termasuk ini akan mempersulit panduan ini lebih dari yang kita inginkan. Perhatikan saja bahwa biaya ini ada dan akan menambah biaya Anda dan menurunkan keuntungan Anda. Jika Anda ingin membaca strategi yang lebih canggih yang melibatkan kombinasi opsi dan pembelian opsi yang lebih kompleks, lihat Panduan Strategi Opsi Lanjutan kami. Dan jika Anda tertarik untuk belajar tentang Analisa Teknikal dan Indikator Teknis, kunjungi Panduan Analisis Teknis kami jika Anda belum melakukannya. Spread Vertikal Penyebaran vertikal adalah strategi spread pilihan dimana pedagang opsi membeli sejumlah pilihan dan secara bersamaan. Menjual jumlah yang sama pilihan dari kelas yang sama. Keamanan dasar yang sama Tanggal kedaluwarsa yang sama Tapi dengan harga strike yang berbeda. Spread vertikal membatasi risiko yang terlibat dalam perdagangan opsi namun pada saat bersamaan mereka mengurangi potensi keuntungan. Mereka dapat diciptakan dengan semua panggilan atau semua penempatan. Dan bisa bullish atau bearish. Bull Vertikal Spreads Bull spread vertikal digunakan saat trader option bullish terhadap keamanan yang mendasarinya dan karenanya, mereka dirancang untuk mendapatkan keuntungan dari kenaikan harga aset yang mendasarinya. Mereka dapat dibangun dengan menggunakan panggilan atau penempatan dan dikenal sebagai spread bull call dan bull put spread masing-masing. Meskipun mereka memiliki profil risiko yang sama, spread banteng dimasukkan dalam debit sementara bull spread dapat terbentuk dengan kredit. Oleh karena itu, spread bull call juga disebut spread debet vertikal sementara banteng menempatkan spread kadang-kadang disebut sebagai spread kredit vertikal. Bull Call Spread Bull Put Spread Bear Vertical Spreads Strategi pilihan spread vertikal juga tersedia untuk trader pilihan yang bearish pada underlying security. Bear vertical spread dirancang untuk mendapatkan keuntungan dari penurunan harga underlying asset. Mereka dapat dibangun menggunakan panggilan atau penempatan dan dikenal sebagai bear call spread dan bear put spread masing-masing. Meskipun memiliki profil berisiko yang sama, spread panggilan beruang masuk dengan kredit sementara spread yang ditimbulkannya dapat dilakukan dengan debit. Oleh karena itu, penyebaran panggilan beruang juga disebut penyebaran kredit vertikal sementara penyebaran saji kadang disebut sebagai spread debit vertikal. Bear Call Spread Bear Put Spread Ready to Start Trading Account trading baru Anda segera didanai dengan 5.000 uang virtual yang dapat Anda gunakan untuk menguji strategi trading Anda menggunakan platform perdagangan OptionHouses virtual tanpa mempertaruhkan uang dengan susah payah. Begitu Anda memulai trading secara nyata, semua perdagangan yang dilakukan dalam 60 hari pertama akan bebas komisi sampai 1000 Ini adalah penawaran waktu yang terbatas. Bertindak sekarang Anda Mungkin Juga Suka Lanjutkan Membaca. Membeli straddles adalah cara yang hebat untuk menghasilkan pendapatan. Sering kali, gap harga saham naik atau turun mengikuti laporan pendapatan kuartalan namun seringkali, arah pergerakannya tidak dapat diprediksi. Misalnya, sell sell bisa terjadi meski laporan earning bagus jika investor mengharapkan hasil yang bagus. Baca terus Jika Anda sangat bullish pada saham tertentu untuk jangka panjang dan ingin membeli saham namun merasa agak overvalued saat ini, maka Anda mungkin ingin mempertimbangkan untuk menulis opsi pada saham sebagai alat untuk mendapatkannya di saham. Diskon. Baca terus Juga dikenal sebagai pilihan digital, opsi biner termasuk dalam kelas khusus pilihan eksotis di mana pedagang opsi berspekulasi semata-mata pada arahan yang mendasari dalam waktu yang relatif singkat. Baca terus Jika Anda menginvestasikan gaya Peter Lynch, mencoba memprediksi multi-bagger berikutnya, Anda pasti ingin mengetahui lebih banyak tentang LEAPS dan mengapa saya menganggapnya sebagai pilihan terbaik untuk berinvestasi di Microsoft berikutnya. Baca terus Dividen kas yang dikeluarkan oleh saham berdampak besar terhadap harga opsi mereka. Hal ini karena harga saham yang mendasarinya diperkirakan akan turun dengan jumlah dividen pada tanggal ex-dividend. Baca terus Sebagai alternatif untuk menulis panggilan tertutup, seseorang dapat memasukkan spread bull untuk potensi keuntungan yang serupa namun dengan kebutuhan modal yang jauh lebih sedikit. Sebagai pengganti memegang saham mendasar dalam strategi call yang tertutup, alternatifnya. Baca terus Beberapa saham membagikan dividen setiap kuartal. Anda memenuhi syarat untuk membagikan dividen jika Anda memegang saham sebelum tanggal ex-dividend. Baca terus Untuk mencapai tingkat pengembalian yang lebih tinggi di pasar saham, selain mengerjakan lebih banyak pekerjaan rumah di perusahaan yang ingin Anda beli, seringkali perlu mengambil risiko lebih tinggi. Cara yang paling umum dilakukan adalah membeli saham dengan margin. Baca terus Opsi perdagangan hari bisa menjadi strategi sukses dan menguntungkan namun ada beberapa hal yang perlu Anda ketahui sebelum Anda menggunakan mulai menggunakan opsi untuk perdagangan hari. Baca terus Pelajari tentang rasio put call, cara itu diturunkan dan bagaimana hal itu dapat digunakan sebagai indikator pelawan. Baca terus Put-call parity adalah prinsip penting dalam penentuan harga opsi yang pertama kali diidentifikasi oleh Hans Stoll dalam makalahnya, The Relation Between Put and Call Prices, pada tahun 1969. Ini menyatakan bahwa premi opsi panggilan menyiratkan harga wajar tertentu untuk opsi put yang sesuai. Memiliki harga strike dan kadaluwarsa yang sama, dan sebaliknya. Baca terus Dalam perdagangan opsi, Anda mungkin memperhatikan penggunaan alfabet yunani tertentu seperti delta atau gamma saat menjelaskan risiko yang terkait dengan berbagai posisi. Mereka dikenal sebagai orang-orang Yunani. Baca terus Karena nilai opsi saham tergantung pada harga saham yang mendasarinya, maka berguna untuk menghitung nilai wajar saham dengan menggunakan teknik yang dikenal dengan discounted cash flow. Baca terus
John-arnold-trading-strategies
Jpmorgan-trading-strategy